首發 | 拿到10億元融資，這家HR賽道公司估值接近獨角獸

這可能是2022年HR SaaS賽道金額最大的融資。

11月22日，易路人力資源科技（簡稱：易路）宣布完成10億元D輪系列融資，由某知名戰略投資機構和知名財務投資機構聯合領投。

據悉，本輪融資資金將用于加速數智化HCM SaaS平臺「易路People+」產品的持續升級迭代，并進一步完善人力資源“系統+服務”的PaaS平臺和打造生態體系。

易路董事長兼CEO王天揚告訴投中網，公司現在的估值已經接近獨角獸級別，預計2023年的營收將達到港股上市的標準。

作為一家HR SaaS公司，易路致力于為中大型企業提供以薪酬為核心的人力資源全景數字化企業及應用解決方案，包括核心人力資源管理、薪酬管理、勞動力管理、人才發展、數據洞察等，旗下擁有易路People+、易搭·工作空間、易健康、易個稅、People+ Insight等多款產品和服務。

在6年時間里，易路完成了7輪融資，獲得了高瓴、SIG、鐘鼎資本、華興資本、常春藤資本等投資機構的認可，融資金額累計近16億元。

隨著新的一輪巨額資金到賬，易路也開始為將來上市做著準備。

融資金額累計近16億元，身后站滿知名投資者

王天揚與易路的故事，還得從2014年說起。

當時，他已經從SAP全球副總裁的位置離開超過2年。身處移動互聯網的浪潮中，他判斷中國的企業服務增長巨大，甚至可以超過To C。抱著創業的想法，他帶領團隊收購了易路，并將目光聚焦在人力資源領域。

創業之初，王天揚便選擇從“薪酬”這個極難駕馭的人事模塊切入人力資源市場?！爸挥泄タ俗铍y且最核心的問題，才能建立最強的護城河?！痹谒磥?，薪酬直接關系到員工和企業的利益，每個行業、公司、部門、員工在不同階段的薪資體系結構（計算規則）都有所不同，實現SaaS化需要極強的應用架構能力、行業經驗知識以及超高的精準度。

從2014年開始，易路用了3年的時間來打磨產品，通過服務中國最大的人力資源服務公司和全球四大會計事務所之一這兩家天使客戶，成功驗證了產品的價值。也正是在這個時候，完成A輪融資的易路拿著數千萬元，開始將沉淀了天使客戶經驗的產品推向市場。

隨著時間的推移，在2018年擁有了五六十家客戶后，再加上當年《個人所得稅法修正案（草案）》的公布，易路的B輪融資獲得了高瓴獨家領投。此后，基于對易路團隊優秀創新思維與技術能力等方面的認可，高瓴又在該公司2019年和2020年的C輪系列融資中連續出手兩次。這也意味著，高瓴在一年半內，連續投了易路三輪。

其中，C1輪和C2輪融資前后間隔不到半年。據易路方面透露，公司在此期間接受了多家投資機構的密集調研，調研方一致認可其在人力資源領域的核心價值和發展前景?！霸?018年至2020年，公司每年的業績都是成倍增長?！蓖跆鞊P表示，這些投資人也認為我們的商業模式和增長模式非常符合SaaS行業和政策趨勢。

當華興資本在2020年7月獨家投資了易路超2億元C3輪融資時，華興資本集團董事長、基金創始合伙人包凡就曾表示，充分認可易路管理團隊在薪酬領域的專業能力，也相信易路未來會進一步擴大其領先優勢，成為中國人力資源領域的代表性企業。

經過7輪融資后，易路累計拿到近16億元，身后則站滿了高瓴、SIG、鐘鼎資本、華興資本、常春藤資本等知名投資機構。

專注做好核心應用，近三年金額續約率翻倍

雖然看似發展得非常順利，但易路曾經卻差點倒閉。

在王天揚的規劃里，易路主要服務的用戶群體是中大型企業。此前當公司發展勢頭不錯時，他便想通過與銀行合作推出產品，從而占領整個中小企業市場。這個想法雖然很好，但沒想到當目標客戶既要包括中大型企業，又得覆蓋中小企業時，卻導致公司的戰略混亂且資源緊張，甚至差點讓公司倒閉。最后將這塊業務全部砍掉后，才最終活了下來。

這個教訓也讓他明白，必須專注于做好核心應用，“作為一家創業公司，在早期的時候體量非常小，同時資源也非常有限。對于任何企業來說，不管你的規模大小，專注都是讓你能夠得到快速成長的重要因素”。

也正是通過這個辦法，當易路的整個核心應用進入企業且運行良好的情況下，對方也很自然地選擇增購易路的其他模塊。據王天揚透露，這也是他們過去三年增購率持續增長，以及金額續約率翻倍的一個很重要的原因。

在最近幾年的發展中，易路堅持“大客戶簽小單”的戰略原則來切入市場。這是考慮到大型企業選擇人力資源核心應用時非常謹慎，通常會先選擇一個事業部或某個集團板塊進行試點，一旦試點效果不錯便會推廣到整個集團中使用。

以錦江酒店為例，當易路在2021年幫其完成了一萬多家門店的人力資源核心系統部署后，該客戶的流程審批效率從以前按周/天計算，提升至按小時計算，同時算薪的效率和準確度也有所提高。在新冠疫情發生后，該客戶也決定在交通、旅游、餐飲等業務板塊中用上了易路的產品。

按照易路的說法，他們目前的服務已經覆蓋了全球20多個國家，其中包括中國的310多個城市，為300+中大型企業提升人力資源數字化效能，幫400萬+用戶提供更佳的數字化工作體驗，以及為18萬名員工提供實時傭金核算。

在未來3-5年的規劃中，易路會重點做好占領頭部客戶、滲透腰部客戶和跟著客戶出海這三件事。這也意味著，該公司會與國際一線HCMS廠商的競爭將會更加激烈。